이스트 웨스트 뱅코프(EWBC)가 3분기 순이익 3억8200만 달러, 희석 주당순이익(EPS) 2.76달러로 분기 기준 사상 최대 실적을 기록했다고 10월 20일 발표했다. 순이익은 전년 동기 대비 4%, 전분기 대비 5% 증가했고, 희석 EPS는 전년 동기(2.65달러)와 전분기(2.63달러)보다 각각 4%, 5% 늘었다.

총수익(순이자이익과 비이자이익 합계)은 8억2300만 달러로 전년 동기보다 6%, 전분기보다 4% 증가해 분기 최고치를 경신했다. 순이자이익, 충당금 적립 전 세전이익(PTPP), 순이익, 희석 EPS가 모두 역대 최고치였다. PTPP는 5억4000만 달러로 전분기 대비 8% 증가했다. 평균총자산이익률(ROA)은 1.79%, 평균보통주자본이익률(ROE)은 16.3%, 평균유형자기자본이익률(ROTCE, 비일반회계기준)은 17.2%였다.

도미닉 응(Dominic Ng) 회장 겸 대표는 "매출, 순이자이익, PTPP, 순이익, 희석 EPS가 모두 신기록을 세웠다"며 "무이자 요구불예금이 전년 동기 대비 15% 가까이 늘었는데, 이는 소기업 당좌예금 전략이 성공하고 있음을 보여준다"고 밝혔다. 그는 다각화된 사업 모델과 보수적인 재무구조, 업계 최고 수준의 수익성을 바탕으로 향후에도 상위 25% 수준의 주주 수익을 낼 것이라고 강조했다.

순이자이익은 7억1900만 달러로 전분기 대비 5%, 전년 동기 대비 6% 증가했다. 순이자마진(NIM)은 3.49%로 전분기보다 6bp 상승했고 전년 동기보다는 4bp 낮았다. 다만 전년 3분기에는 매입신용손상대출과 워크아웃 대출 완납에 따른 할인상각 및 이자회수분 3200만 달러가 포함돼 있었다. 이를 제외한 조정 기준(비일반회계기준)으로 전년 동기 순이자이익은 6억4500만 달러, NIM은 3.36%였고, 이 기준으로는 순이자이익이 약 11%, NIM이 13bp 개선된 셈이다. 평균 대출수익률은 6.05%로 전분기보다 3bp 올랐고, 예금 평균 조달비용은 2.08%로 전분기보다 2bp, 전년 동기보다 41bp 낮아졌다.

비이자이익은 1억400만 달러로 전분기 대비 2% 감소했고 전년 동기 대비 3% 증가했다. 수수료 수익은 9300만 달러로 전분기와 전년 동기보다 각각 2% 늘었다. 외환 수익이 전분기 대비 300만 달러, 상업·소비자 예금 관련 수수료가 100만 달러 증가했지만 자산관리 수수료가 400만 달러, 대출 및 대출서비스 수수료가 200만 달러 줄었다. 파생상품 시가평가 및 신용가치조정은 600만 달러 이익으로, 전분기 100만 달러 손실에서 흑자 전환했다. 응 대표는 1~9월 수수료 수익이 전년 동기 대비 11% 증가했다고 설명했다.

총비이자비용은 2억8300만 달러였다. 세액공제 및 지역재투자법(CRA) 투자 상각비 2400만 달러를 제외한 영업 비이자비용은 2억5900만 달러로 전분기 대비 3%, 전년 동기 대비 1% 감소했다. 문제 대출 정리에 따른 비용 회수로 기타 영업비용이 600만 달러 줄었고, 보상 및 복리후생비는 1억7000만 달러로 300만 달러 감소했다. 반면 컴퓨터·소프트웨어 관련 비용은 기술 관련 자산 상각 영향으로 300만 달러 늘어난 1800만 달러였다. 효율성 비율은 34.4%로 전분기 36.7%보다 개선됐고, 유효세율은 22.7%로 전분기 22.2%보다 소폭 올랐다.

자산 건전성은 대체로 양호했으나 일부 지표는 소폭 악화됐다. 순대손상각액은 2200만 달러(연율 0.15%)로 전분기 2700만 달러(0.19%)보다 줄었다. 반면 대손충당금 전입액은 4500만 달러로 전분기 3300만 달러, 전년 동기 3600만 달러보다 늘었다. 대손충당금 잔액은 8억6500만 달러로 대출 대비 1.45%를 기록해 전분기 8억4200만 달러(1.43%)에서 확대됐다. 응 대표는 경제 전망의 불확실성이 이어지는 만큼 충당금을 추가로 적립했다고 설명했다. 부실자산은 2억5600만 달러로 전분기보다 900만 달러 늘어 총자산 대비 0.30%를 기록했으며, 부동산담보취득자산(OREO) 증가가 주된 요인이다. 상업용 부동산과 주거용 모기지 부실대출 감소가 일부 상쇄했다. 요주의·분류 대출을 합친 위험대출은 13억5400만 달러로 대출 대비 2.27%였다.

총자산은 860억 달러로 전분기보다 1%, 전년 동기보다 8% 증가했다. 총대출은 597억 달러로 전분기 대비 7억 달러(1%), 전년 동기 대비 39억 달러(7%) 늘었다. 총예금은 715억 달러로 전분기 대비 14억 달러(2%), 전년 동기 대비 49억 달러(7%) 증가해 대출과 예금 모두 분기 말 기준 최대 규모를 나타냈다. 무이자 요구불예금은 185억 달러로 전체 예금의 26%를 차지했다. 상업·산업대출은 198억 달러로 전년 동기보다 9.9% 늘었고, 다세대 주거용 대출은 전분기 대비 5.3% 증가했다.

자본 여력은 규제 기준을 크게 웃돌았다. 보통주 Tier 1(CET1) 비율은 15.41%, 총자본비율은 16.72%, 레버리지비율은 11.11%였다. 다만 주당순자산가치(BPS)는 65.97달러로 전분기보다 1.51달러(2%) 감소했는데, 매도가능(AFS) 채권 평가가치 변동이 주된 이유다. 주주 지분은 90억 달러로 전분기 대비 2% 줄었다. 회사는 3분기 중 자사주를 매입하지 않았으며, 승인된 자사주 매입 한도 1억1700만 달러가 남아 있다.

이사회는 4분기 보통주 현금배당으로 주당 0.80달러를 결정했다. 배당금은 11월 2일 기준 주주에게 11월 17일 지급된다.

올해 1~9월 누적 실적도 견조했다. 누적 순이익은 11억370만 달러로 전년 동기 대비 13.9%, 희석 EPS는 7.97달러로 14.4% 증가했다. 순이자이익은 20억7500만 달러로 9.5% 늘었고, 총비이자수익은 3억1300만 달러로 12.2% 증가했다. 대손충당금 전입액은 1억1400만 달러로 12.3% 감소했다.

증권가 컨센서스에 따르면 이스트 웨스트 뱅코프의 2026년 매출액은 32억400만 달러로 전년 대비 15.61% 증가할 전망이다. 2027년 매출액은 34억4700만 달러(7.57% 증가), 2028년은 36억7200만 달러(6.53% 증가)로 성장세가 이어질 것으로 예상된다. EPS는 2026년 10.67달러(12.10% 증가), 2027년 11.46달러(7.41% 증가), 2028년 12.10달러(5.52% 증가)로 꾸준히 늘어날 것으로 전망된다. 올해 예상 주당배당금은 3.20달러, 예상 시가배당률은 2.55%다. 주당배당금은 2017년 0.80달러에서 2025년 2.40달러까지 매년 증가해 왔다.

이번 실적은 예금 기반 확대와 비용 효율성 개선이 이자이익 성장과 맞물리며 수익성 지표를 끌어올린 결과로 평가된다. 반면 충당금 전입 확대와 부실자산·OREO 증가, BPS 감소는 향후 지켜봐야 할 부분이다.

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