세일즈포스(CRM)가 7월 31일 종료된 2027 회계연도 2분기 매출이 113억 달러로 전년 동기 대비 11% 증가했으며, Non-GAAP 희석 주당순이익은 5.90달러로 전년 동기 대비 103% 급증했다고 8월 26일 발표했다.

2분기 실적에는 인포매티카(Informatica) 인수 기여분 4억5600만 달러가 포함됐다. 구독 및 지원 매출은 108억 달러로 전년 동기 대비 12% 증가했으며, GAAP 영업이익률은 20.5%, Non-GAAP 영업이익률은 34.1%를 기록했다. GAAP 희석 주당순이익은 4.29달러로 전년 동기 대비 119% 증가했다.

현금흐름 측면에서 영업활동 현금흐름은 13억 달러로 전년 동기 대비 71% 증가했으며, 잉여현금흐름은 11억 달러로 81% 급증했다. 회사는 3억6400만 달러의 배당금을 지급했으며, 250억 달러 규모의 자사주 가속 매입 프로그램을 계속 실행하고 있다.

마크 베니오프 세일즈포스 회장 겸 대표는 "모든 핵심 지표에서 기대를 뛰어넘으며 역대 최고의 분기 중 하나를 달성했다"며 "AI가 플랫폼의 모든 계층에서 가치를 창출하고 있으며, AI와 데이터 제품에 대한 수요가 놀라울 정도로 증가해 연간 반복 매출(ARR)이 곧 40억 달러를 돌파할 것"이라고 밝혔다. 그는 "AIforce라는 신뢰할 수 있는 엔터프라이즈 프레임워크를 통해 세일즈포스 내부의 데이터, 워크플로우, 비즈니스 로직, 작업, 거버넌스를 해제하고 모든 에이전트, 모델, 인터페이스에서 사용할 수 있도록 만들고 있다"며 "이것이 전례 없는 규모로 AI를 고객 성공으로 전환하는 방식"이라고 강조했다.

로빈 워싱턴 세일즈포스 사장 겸 최고재무운영책임자는 "AI가 플랫폼의 힘, 도달 범위, 가치를 증폭시키고 있다"며 "순 신규 연간 주문 가치(NNAOV) 성장률이 4년 만에 가장 강력한 수준을 기록하며 하반기 자체 성장률(organic growth) 재가속 목표를 달성할 수 있는 궤도에 있다"고 밝혔다.

AI 사업 성과도 두드러졌다. 에이전트포스(Agentforce)와 데이터 360의 연간 반복 매출(ARR)은 39억 달러에 근접하며 전년 동기 대비 210% 이상 급증했다. 에이전트포스 ARR만으로도 15억 달러를 넘어서며 전년 동기 대비 240% 이상 증가했다. 2027 회계연도 2분기부터 에이전트포스 ARR에는 슬랙봇(Slackbot)과 헤드리스 360이 포함됐다.

2분기에 에이전트포스와 슬랙을 통해 누적 70억 개의 에이전틱 워크 유닛(AWU)이 제공됐으며, 2분기에만 32억 개로 전분기 대비 97% 증가했다. 슬랙은 인수 이후 가장 빠른 분기별 NNAOV 성장률을 기록했으며, 슬랙봇 사용자는 전분기 대비 150% 이상 증가했다. 에이전트포스 원 에디션과 앱스용 에이전트포스 같은 프리미엄 제품의 계약 규모는 전분기 대비 두 배 이상 증가했다.

데이터 처리 측면에서도 괄목할 성과를 냈다. 2분기에 데이터 360은 104조 개의 레코드를 처리했으며 이는 전년 동기 대비 355% 증가한 수치다. 이 중 제로 카피(Zero Copy) 방식으로 처리된 레코드는 82조 개로 전년 동기 대비 731% 급증했다. 비구조화 데이터는 22테라바이트를 처리했다.

회사는 2027 회계연도 연간 매출 가이던스를 461억 달러에서 464억 달러로 상향 조정했다. 이는 전년 대비 11~12% 성장한 수치다. 6월에 세일즈포스는 컨텐트풀(Contentful)과 핀(Fin) 인수를 위한 별도의 최종 계약을 발표했으며, 두 거래 모두 향후 몇 주 내 3분기 중에 독립적으로 완료될 것으로 예상된다.

상향 조정된 가이던스에는 이들 인수가 반영됐다. 매출 가이던스 2억 달러 상향(상수 통화 기준 3억 달러)은 1억 달러의 자체 성장률, 컨텐트풀과 핀 인수로 인한 2억 달러, 1억 달러의 환율 역풍을 반영한 것이다. 2분기에 미국 달러화가 강세를 보이면서 이전 가이던스 대비 환율 순풍이 감소할 것으로 예상된다.

3분기 매출 가이던스는 114억2000만 달러에서 115억 달러로 전년 동기 대비 11~12% 성장을 전망했다. 인포매티카 기여분은 약 4%포인트를 차지한다. 3분기 현재 잔여계약의무(cRPO) 성장률은 약 14% 전년 동기 대비 및 상수 통화 기준으로 예상되며, 컨텐트풀과 핀 인수 기여분은 포함하지 않았다.

연간 가이던스로 구독 및 지원 매출 성장률은 12% 약간 상회(상수 통화 기준 12% 약간 하회)로 상향 조정했으며, 인포매티카 기여분은 3%포인트 약간 상회한다. GAAP 영업이익률 가이던스는 20.1%로 업데이트했으며, Non-GAAP 영업이익률 가이던스는 34.3%를 유지했다. 영업활동 현금흐름 성장률과 잉여현금흐름 성장률 가이던스는 약 4~5% 전년 대비로 유지했다.

250억 달러 규모 자사주 가속 매입 프로그램의 최종 정산은 2026년 10월에 완료될 것으로 예상된다. 현재 잔여계약의무(cRPO)는 335억 달러로 전년 동기 대비 14% 증가했으며, 상수 통화 기준으로도 14% 성장했다. 전체 잔여계약의무(RPO)는 663억 달러로 전년 동기 대비 11% 증가했다.

증권가는 세일즈포스의 지속적인 성장을 긍정적으로 평가하고 있다. 2027 회계연도 매출은 461억 달러로 전년 대비 11% 성장이 예상되며, 2028 회계연도에는 505억 달러, 2029 회계연도에는 553억 달러까지 확대될 것으로 전망된다. Non-GAAP 희석 주당순이익은 2027 회계연도 8.17달러, 2028 회계연도 9.58달러, 2029 회계연도 11.78달러로 꾸준한 증가세를 보일 것으로 예상된다. 증권가는 AI 수요 급증과 강력한 현금흐름 창출 능력을 근거로 세일즈포스가 중장기적으로 견고한 성장 궤도를 유지할 것으로 평가하고 있다.

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